成为行业转折点--招行摩羯智投

 近日，财富管理行业龙头招商银行在其APP 中正式上线了摩羯智投，这一举动受到了广泛的关注，也把智能投顾这个概念推向了大众的视野。智能投顾被业界人士认为是财富管理行业的下一个风口，但对普通投资者来说还比较陌生。=
    在摩羯智投中，用户自主选择投资期限和风险等级，系统会匹配一个包含股票型、债券型、另类型的基金组合，为用户进行全方位的资产配置。招行作为第一个加入智能投顾系统的国内商业银行，这一举动极具象征意义，将引发其他银行、券商、以及基金公司等机构的跟进，掀起投资理财行业的一场革新浪潮。“招行摩羯智投的推出，将带动整个财富管理行业向智能化的逐步转变，也将推动智能投顾内在技术的更快发展，我们在数学算法和系统研发上准备了两年时间，可以为其他机构提供完备的解决方案。”业界专业人士表示。
    智能投顾在美国已经不是新鲜事物，早在2012 年Betterment 就推出了智能投顾的服务。在美国，私人理财顾问仍然是百万美元资产家庭的专属，智能投顾用机器人服务取代了传统的人工服务，大幅降低了顾问费用，把投资门槛降低到了5000 美元左右，而这主要得益于近年来计算机行业的迅猛发展，以及资产配置概念的深入人心。除了第三方理财机构在该领域的深耕之外，美国的银行和券商也相继推出了智能投顾服务，该服务管理的资产每年都取得了指数级别的增长，截至2016 年智能投顾管理的总资产达到了700 亿美元，而投行的预测普遍认为五年后将达到5000 亿美元以上的规模。
    为什么是今年？智能投顾在国内的爆发并非毫无来由，所谓天时、地利、人和一个都不能缺。首先，机器学习和大数据等技术日趋成熟，机器在数据挖掘和风险控制等方面有天然的优势，更可以避免情绪等人为因素的影响；其次，在国内市场的转型期，资产荒成了一个长期命题，如何有效的寻找优质资产，成为了财富管理的重点；最后，2015 年的股灾是一场生动的风险教育课，再结合到今年12 月份的债券市场崩塌，说明国内野蛮生长的年代已经过去，如何高效科学的进行资产配置，获得稳定可期待的收益率，才是个人财富管理的核心。智能投顾正是在这样一个背景中顺应而生。
    招行在国内的中高端财富管理行业一直处于第一集团，个人客户的金融总资产达到5.4万亿，如此巨大的市场影响力，为智能投顾模式在国内的推广做了有力的背书。“通常理财服务都是由客户经理面对面提供，可要培养一名具有较高专业素养的客户经理需要几年的时间，而一名客户经理最多只能为50 名客户提供有质量的顾问服务，人力成本也是一个不能忽视的问题，引进智能模式可以提供更便捷、高效、低成本的服务。”某大型基金公司互联网金融部负责人如此分析道。